PER MAAF WINALTO RETRAITE : avis, frais, rendement

Le PER Winalto est un contrat d'épargne retraite distribué et assuré par la MAAF. Il est très accessible : il suffit de 50 € pour ouvrir un contrat et le versement complémentaire est au minimum de 75€ ou 50€ par mois en cas de versements programmés. De quoi épargner à son rythme tout au long de sa carrière.

Winalto propose 3 modes de gestion. À commencer par la gestion profilée à 100% sur le fonds en euros, qui permet aux adhérents d'économiser pour leur retraite. C'est assez rare sur le marché, la grande majorité des plans d'épargne retraite nécessitant d'investir sur les marchés financiers, et donc de mettre au moins une partie de son capital à risque. Ces dernières années, ce fonds en euros a présenté des performances correctes, néanmoins les performances du passé ne peuvent pas garantir un niveau de performances futures équivalent.

Deuxième mode de gestion proposé : la gestion par horizon sous un format assez innovant par rapport aux autres PER du marché. Celui-ci consiste à investir une partie de son épargne sur des supports financiers plus ou moins risqués en fonction de son profil, puis à sécuriser progressivement le capital acquis vers le fond en euros à mesure que la retraite approche selon une grille de sécurisation.
Ici, Winalto nous propose 4 formules correspondant à des profils plutôt prudents et équilibrés :
- La formule Horizon 20, qui investit au maximum 20% de l'épargne sur des unités de compte à risque dans le but de générer un peu de rendement,
- La formule Horizon 30, qui investit au maximum 30% sur les marchés financiers,
- La formule Horizon 40, avec au maximum 40% d'unité de compte,
- La formule Horizon personnalisé, qui permet à l'épargnant de choisir la répartition de ses investissements entre les supports risqués et le fonds en euros.

Enfin, les épargnants peuvent opter pour la gestion libre, dans laquelle ils peuvent choisir leurs supports d'investissement parmi les 30 d'unités de compte proposées au contrat. Cette solution offre la possibilité de choisir entre quatre options d'arbitrage automatique (déclenchement d'achats ou de vente de supports) : rééquilibrage de l'épargne pour toujours conserver la même répartition entre les supports choisis, dynamisation ou sécurisation des plus-values, arbitrages progressifs.
Néanmoins, l'offre de supports est assez décevante : on y retrouve majoritairement des fonds actions, et l'ensemble des unités de compte proposées sont gérées par une seule société de gestion à savoir Covéa Finance, qui appartient au même groupe que la MAAF.

Le contrat Winalto est plutôt intéressant, mais reste plombé par les frais sur versement de 2% prélevés sur chacun des apports effectués par l'épargnant. Il ne faudra pas oublier de les négocier avant de signer, la plupart des PER du marché n'en imposent plus. De même, les frais sur arbitrage lorsque ceux-ci sont demandés par l'adhérent (0,50 % après un premier gratuit) peuvent refroidir certaines personnes en gestion libre. Toutefois, il faut signaler que les frais de gestion annuels restent très bas par rapport au marché : 0,60% sur les unités de compte comme le font en euros.

Au moment de la retraite, les particuliers peuvent choisir de récupérer leur capital ou de le transformer en rente de façon totale ou partielle. Dans ce dernier cas, 3 options sont possibles : la rente viagère classique, à annuités garantie ou à paliers. Chacune de ces formules permet d'opter pour une réversion à 60%, 80% ou 100%. L'on regrette toutefois que chaque versement soit soumis à des frais de 3%, ce qui est dans les plus hauts du marché.

Enfin, Winalto inclut une « garantie plancher » sans surcoût. Elle couvre les bénéficiaires désignés par l'adhérent contre le risque de moins-values en cas de décès avant ses 75 ans et jusqu'à 100.000 € de capital.

Garanties et options principales

Le contrat inclut une garantie plancher décès sans surcoût. Les bénéficiaires de l'adhérent sont assurés de recevoir, en cas de décès de l'assuré avant ses 75 ans et moins-value sur le contrat, une somme correspondant au minimum au cumul des versements effectués, moins les frais et éventuels rachats.

Frais du PER « PER MAAF WINALTO RETRAITE »

Liste des frais maximum non exhaustive et pouvant être modifiée. Pour tout complément d'information reportez vous au tableau des frais publié par l'organisme.

FRAIS PONCTUELS

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Frais maximum sur versements : 2% Droits d'adhésion: 15€
Frais d'arbitrage (ventes / achats) : 1 gratuit puis 0.50% avec un min 15€ et max150€ Frais sur rente viagère: 3%

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FRAIS ANNUELS SUR LE CONTRAT

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Frais des supports (par rapport à la moyenne du marché en 2021) :


Frais de gestion des fonds :
Les frais suivants représentent la moyenne des frais prélevés par les sociétés financières qui émettent les unités de compte disponibles dans le contrat. L'impact de ces frais sur le placement doit être mis en comparaison avec le rendement de chacune.

En gestion libre :
Diversifiés : 1.80% (vs 1,86%)

En gestion pilotée :
Frais sur la gestion par horizon PRUDENT : 2.08% (vs 1,67%) Frais sur la gestion par horizon EQUILIBRE : 2.08% (vs 1,80%) Frais sur la gestion par horizon DYNAMIQUE : 2.08% (vs 1,97%)